Многие люди твердо верят, что чем выше риск инвестиций, тем больше награда. Но исследования, проведенные экономистами Нардином Л. Бейкером и Робертом А. Хаугеном в 2012 году, показали, что низкорискованные акции с низким уровнем волатильности приносят большую отдачу в течение долгого времени, чем активы с высокой изменчивостью цен. Такое наблюдение было сделано на основе данных основных и развивающихся рынков за период с 1990 по 2011 год. Исследования четко отразили отрицательную корреляцию между риском и доходностью.
Шаг 1 Чтобы торговать акциями с низкой волатильностью, скопите деньги, которые вы можете позволить себе оставить в портфеле в долгосрочной перспективе. Исследования доказали, что более высокая доходность достигается при инвестировании на десятки лет. Шаг 2 Выберите высококачественные активы или инвестируйте в паевой инвестиционный фонд, который делает акцент на акциях с низкой волатильностью. Инвестирование подразумевает исключение трех типов риска: компании, оценки и прибыли. Топовый инвестор Уоррен Баффет снижает риск компании, инвестируя лишь в те предприятия, что показывают финансовую устойчивость во время сильных и слабых экономических условий. Он минимизирует риск оценки при покупке этих акций по низким ценам по отношению к исторически высоким ценовым значениям. Баффет тщательно следит за каждой компанией для выявления данных о плохой доходности, которые могут сигнализировать об эрозии финансовой устойчивости. Чтобы успешно торговать акциями с низкой волатильностью, остановите свой выбор преимущественно на голубых фишках. То есть, на ценных бумагах крупнейших государственных компаний, торгующих на рынке. Шаг 3 Не поддавайтесь искушению удерживать в портфеле акции, если финансовая мощь одной из компаний показывает фундаментальный срыв. Самое время продать такие активы и заменить их другими акциями с низким риском и волатильностью. Соображения Технический аналитик фондового рынка Джон Боллинджер сказал, что волатильность цен на акции является циклической. Изменчивые акции показывают высокий скачок цен, а затем торгуются вниз или вбок в течение длительного периода. Это движение цены дестабилизирует инвестиционный портфель ввиду возникающих потерь, когда цена акций падает и остается на низком уровне. Успех торговли на основе ценовых колебаний зависит от способности покупки волатильных акций, когда они вот-вот поднимутся в цене, и продажи перед самым попаданием в нижнюю точку цикла.